شركات إماراتية تطرح صكوكاً وسندات قبل نهاية العام

تستعد أسواق الائتمان العالمية لموجة إصدارات من السندات والصكوك لشركات ومؤسسات إماراتية يتوقع أن تبدأ الأسبوع الجاري وتستمر حتى نهاية العام، ويتوقع أن تجمع نحو 4,5 مليار دولار، بحسب تقديرات مصادر مصرفية.

وتوقعت المصادر أن تفتح شركة مركز دبي المالي العالمي للاستثمار هذه الإصدارات خلال الأسبوع الجاري، متوقعة ان يعقبها إصدار صكوك لشركة فلاي دبي، فضلا عن إصدارين متوقعين لسندات لكل من شركة (اتصالات) وشركة مبادلة جي إي كابيتال.

وقالت إن شركة مركز دبي المالي العالمي للاستثمار بدأت فعلياً إجراءات اصدار صكوك دولارية بقيمة 700 مليون دولار (2,56 مليار درهم)، متوقعة أن يتم تسعير هذا الإصدار الذي ستتراوح مدته بين 7 إلى 10 سنوات، بمعدل يدور بين 180 و190 نقطة، مرجحة في الوقت ذاته أن يحظى الإصدار بتسعير جيد واقبال واسع.

واستبقت شركة مركز دبي المالي العالمي للاستثمار عملية الإصدار بحصولها على تصنيف ائتماني من قبل وكالة ستاندارد آند بورز، لخدمات المستثمرين (BBB-)، مع توقعات مستقبلية مستقرة.

وقالت الوكالة ان المخاطر التي يحتمل ان تتعرض لها الشركة متواضعة، وصنفتها من حيث الاعتماد على الذات في الفئة (bb-)، مشيرة إلى أن الشركة مرتبطة بالحكومة، وبالتالي تحصل على دعم حكومي مؤكد في حال احتاجت اليه.

وتوقعت الوكالة أن تواصل الشركة تحقيق مدخول مرتفع في العامين المقبلين، مدعومة بموقف السوق في الإمارات المواتية لنشاطها في الفترة الحالية.

يشار إلى أن محافظ مركز دبي المالي العالمي، عيسى كاظم، كان قد كشف مؤخرا عن اعتزام المركز إصدار صكوك دولارية بقيمة 700 مليون دولار(2,56 مليار درهم)، بهدف استخدامها في عمليات إعادة تمويل لديون قائمة تقدر بنحو 650 مليون دولار (2,3 مليار دورهم) وأن المركز يسعى لمضاعفة طاقته الاستيعابية وأعداد الشركات والموظفين بالمركز بحلول العام 2018، لافتاً إلى أن المركز بصدد العمل على إضافة مبنى جديد وبدء الأعمال الإنشائية الخاصة بتنفيذ الكونكورس الذي سيربط المباني التابعة للمركز.

وقال رئيس مجلس إدارة سلطة مركز دبي المالي العالمي، إن المركز يمتلك تدفقات نقدية جيدة تمكنه من تغطية أعمال التوسعة الحالية والمستقبلية، لافتاً إلى النمو اللافت في أعمال المركز يعكس المكانة العالمية التي يحظى بها بين الشركات والمؤسسات المالية الدولية والإقليمية، متوقعاً في الوقت ذاته أن يستفيد المركز من انفتاح الأسواق المالية في الإمارات والسعودية وقطر على الأسواق العالمية.

وفي السياق ذاته أكدت مصادر مصرفية اعتزام شركة فلاي دبي طرح صكوك قبل نهاية العام الحالي بعد أن كلفت عددا من البنوك الوطنية والعالمية لترتيب الإصدار.

وكان موكيش سوداني المدير المالي لشركة فلاي دبي قد صرح في وقت سابق العام الجاري بأن الشركة سوف تدرس كيفية جمع أموال عن طريق إصدار صكوك أو سندات وتعتبر الصكوك الخيار الأمثل.

يذكر أن المؤسسات الإماراتية كانت المصدر الرئيس لإصدارات الشركات في منطقة الخليج العربي في النصف الأول من عام 2014 بمبلغ إجمالي 13,9 مليار دولار من خلال 53 إصدارا، تلتها السعودية بمبلغ إجمالي 7,35 مليار دولار من خلال تسعة إصدارات. كما احتفظت دولة الإمارات بالصدارة من حيث قيمة الإصدارات خلال النصف الأول من 2014 بقيمة إجمالية بلغت نحو 14,7 مليار دولار أو 59,8 % من الإجمالي، حيث كانت الأكثر نشاطا.